Sepanjang 2023, banyak kejadian ekonomi global dan domestik yang berimbas ke kinerja pasar keuangan di Indonesia. Gambarannya sebagai berikut:
Bloomberg - Analisis Bibit- diindeks per 2 Januari 2023
Pelajaran dari Reksa Dana Obligasi
Di awal 2023, performa 1Y Return cenderung rendah: ini justru menjadi kesempatan untuk beli di harga murah.
Terlihat pada periode Maret - Juli, pergerakan NAV kembali positif.
Lalu setelah penurunan tajam di September-Oktober 2023, pasar berbalik arah dalam hitungan hari dan kembali rally di awal November.
Lesson #1: Keep Calm During Market Volatility and Stay Invested
Arah pasar dan ekonomi berubah dengan sangat cepat, sehingga sulit diprediksi oleh investor. Nabung rutin bisa menjadi strategi optimal.
Mungkin sulit bagi investor untuk membeli saat harga turun atau portofolio negatif. Inilah sebabnya strategi nabung rutin bisa membantu:
Memanfaatkan koreksi market sehingga mendapatkan imbal hasil yang lebih baik.
Terhindar dari keputusan emosional, sehingga bisa terus konsisten investasi.
Lesson #2: Beauty is in the Waiting
Meskipun pergerakan fluktuatif jangka pendek, return yang didapat dalam jangka panjang terlihat tetap positif. Hal ini karena obligasi sebagai underlying Reksa Dana Obligasi mendapat kupon dan melakukan reinvestasi. Jadi strateginya adalah lanjut stay invested biarkan magic of compound interest (bunga berbunga) melakukan tugasnya!
Pelajaran dari Obligasi FR dan SBN Ritel
Walaupun volatil dan yield sempat mencapai puncak di Oktober-November 2023, yield obligasi pemerintah Indonesia kembali melandai di Desember 2023.
Namun posisi yield saat ini belum menyamai titik terendah di 2023 sebesar 6,18%.
Lesson #3: Grab Your Chance, Lock Your Return
Obligasi FR → Karena investor sulit untuk menebak arah pasar & ekonomi (yield), kamu bisa:
Ambil kesempatan untuk mengunci yield hingga jatuh tempo ketika yield dirasa menarik.
Ketika performa obligasi turun, hindari panic selling karena itu justru menjadi kesempatan beli Obligasi FR pada harga diskon. Jadi saat jatuh tempo, harga akan kembali ke 100% dan kamu akan mendapat capital gain.
Lesson #4: Optimizing Attractive Scheme from Floating with Floor
SBN Ritel:
Produk SBN Ritel dengan kupon floating with floor menarik karena imbal hasil bisa naik tapi tidak bisa turun di bawah kupon minimum/floor.
Contoh: SBN Ritel seri SBR012 dan ST010 yang ditawarkan pada awal 2023 dengan floating with floor. Imbal hasilnya sekarang naik ketika terjadi kenaikan suku bunga pada bulan Oktober 2023.
SBN Ritel Fixed Rate: lihat persentase imbal hasil yang ditawarkan, jika menarik kamu bisa kunci kupon tetap dan mendapatkan passive income tiap bulan.
Pelajaran dari Saham
Lesson #5: Boost Your Return, Start Diversification with Stock
Selain nabung rutin, kamu juga bisa menerapkan diversifikasi portofolio ke saham agar berpotensi mendapatkan return maksimal.
Saham dengan kapitalisasi besar (big cap) bisa dipertimbangkan untuk menjadi pilihan diversifikasi, misalnya saham perbankan (BBRI, BBNI, BBCA).
Sebagai contoh pada tabel di atas:
Investasi rutin Rp10 juta tiap bulan pada Reksa Dana Obligasi 50% dan 50% saham BMRI (Bank Mandiri) memberikan total keuntungan Rp7,8 juta.
Berbeda jika hanya investasi di Reksa Dana Obligasi secara rutin dengan nominal sama, total keuntungan hanya Rp3 juta.
Kesimpulan
Pergerakan market memang sangat fluktuatif dan sulit ditebak. Maka kamu bisa terapkan investasi rutin untuk Reksa Dana Obligasi dan Saham dalam jangka panjang untuk potensi return yang optimal.
Sedangkan untuk Obligasi FR dan SBN Ritel, kamu bisa ambil kesempatan mengunci yield atau kupon jika dirasa nilainya menarik.
Jadi, sudah siap atur strategi investasi di 2024 mendatang? Lanjut terus konsisten investasi untuk capai tujuan keuangan. Semakin rajin kamu nabung rutin dan diversifikasi portofolio kamu, semakin cepat kamu bisa mencapai semua goals kamu!
Kamu bisa set autodebit nabung rutin di Bibit supaya terus konsisten investasi sesuai jadwal dan reksa dana yang kamu mau!
Writer: Investment Research Team
Disclaimer: Konten dibuat untuk tujuan edukasi dan bukan merupakan rekomendasi untuk membeli/menjual reksa dana/produk tertentu.